Chỉ số S&P 500 giảm 0,8%, ghi nhận phiên giảm mạnh nhất kể từ ngày 20-8. Dow Jones Industrial Average mất 347 điểm, tương đương 0,7%, xuống 51.481 điểm, trong khi Nasdaq Composite giảm 0,9% còn 26.820 điểm.
Áp lực bán lan rộng khi thị trường đánh giá lại rủi ro địa chính trị liên quan đến căng thẳng Iran và khả năng đàm phán hòa bình do các bên trung gian, trong bối cảnh giá dầu biến động mạnh. Việc giá dầu và diesel tăng trở lại làm gia tăng lo ngại lạm phát, kéo lợi suất trái phiếu chính phủ Mỹ đi lên.
Theo giới phân tích, mối liên hệ giữa giá năng lượng và lạm phát đang trở thành tâm điểm. Một số quan chức FED cũng cho rằng áp lực giá cả có thể duy trì trong những tháng tới, đặc biệt khi nhu cầu liên quan đến trí tuệ nhân tạo (AI) và giá năng lượng đều tăng.
Kỳ vọng thị trường về khả năng FED tiếp tục nâng lãi suất đã tăng đáng kể. Dữ liệu CME FedWatch cho thấy xác suất FED tăng ít nhất 25 điểm cơ bản trong cuộc họp tháng tới đã lên khoảng 70,3%, so với 57,6% 1 tuần trước và 17,7% trong 1 tháng trước.
Trong nhóm cổ phiếu riêng lẻ, Boeing giảm mạnh 6,9% sau khi Cục Hàng không liên bang Mỹ (FAA) trì hoãn việc chứng nhận dòng 737 MAX 10 do phát hiện vấn đề phần mềm mới. Ngược lại, Nvidia tăng 1,6% nhờ thông tin chương trình mua lại cổ phiếu trị giá 150 tỷ USD, một trong những kế hoạch buyback lớn nhất lịch sử doanh nghiệp Mỹ.
Diễn biến trái chiều này cho thấy thị trường đang trong trạng thái phân hóa mạnh: nhóm cổ phiếu chịu rủi ro chu kỳ và chi phí vốn chịu áp lực, trong khi các cổ phiếu công nghệ lớn vẫn được hỗ trợ bởi kỳ vọng tăng trưởng dài hạn.
Trong ngắn hạn, giới đầu tư tiếp tục theo dõi sát diễn biến giá dầu, lợi suất trái phiếu và các tín hiệu chính sách từ FED, trong bối cảnh thị trường vẫn nhạy cảm với bất kỳ thay đổi nào về triển vọng lạm phát.
