Hình phạt cho việc gây quỹ như vậy một phần phụ thuộc vào giá trị của số tiền quyên góp được, theo cách giải thích của Tòa án Nhân dân Tối cao được công bố vào 24-2. Việc gây quỹ vượt quá 100.000 nhân dân tệ (15.800 USD) được coi là "số tiền lớn". Nếu liên quan đến số tiền “cực kỳ lớn” là 50 triệu nhân dân tệ, thiệt hại ít nhất 25 triệu nhân dân tệ hoặc liên quan đến 5.000 người, được coi là “cực kỳ nghiêm trọng”, thì có thể bị hơn 10 năm tù.
Gây quỹ bởi bất kỳ tên nào khác cũng không có lợi. Tòa án cho biết việc cho vay trực tuyến và cho thuê tài chính được coi là gây quỹ có thể bị buộc tội sáp nhập bất hợp pháp các khoản tiết kiệm của công chúng.
Giải thích pháp lý mới, dự kiến có hiệu lực vào tháng tới, nhằm “trừng phạt tội phạm gây quỹ bất hợp pháp theo quy định của pháp luật và duy trì sự ổn định và an ninh tài chính quốc gia”. Đây là một phần trong nỗ lực của Trung Quốc nhằm loại bỏ tận gốc các trò gian lận tài chính và rửa tiền.
Bắc Kinh đã có lập trường kiên quyết chống lại hoạt động kinh doanh và khai thác tiền điện tử. Vào năm 2013, chính phủ đã cấm các ngân hàng Trung Quốc kinh doanh bitcoin, bitcoin được bán với giá dưới 1.000 USD vào thời điểm đó, một phần nhỏ so với giá trị ngày nay là gần 40.000 USD.
Chính phủ Trung Quốc cũng đã cấm tất cả các hình thức huy động vốn thông qua việc phát hành mã thông báo kỹ thuật số - được gọi là các đợt chào bán tiền xu ban đầu - vào năm 2017, buộc nhiều nhà đầu tư tiền điện tử Trung Quốc đầu tư ra nước ngoài.
Vào 5-2021, Ủy ban Ổn định và Phát triển Tài chính thuộc Hội đồng Nhà nước, nội các của quốc gia, cho biết họ sẽ “trấn áp hành vi khai thác và kinh doanh bitcoin và kiên quyết ngăn chặn việc chuyển rủi ro cá nhân cho xã hội”.
Các phán quyết trước đó của tòa án đã cho thấy một lập trường nhất quán chống lại tiền điện tử. Cuối năm ngoái, một tòa án Bắc Kinh đã phán quyết rằng các hợp đồng khai thác bitcoin không hợp lệ, cho thấy hệ thống tư pháp không có ý định công nhận và bảo vệ các lợi ích liên quan đến tiền điện tử.
